Актуальность данной работы состоит в том, что при подготовке финансовых отчетов существует необходимость помимо прочих данных, сформировывать акцессорную информацию в отраслевом разрезе, учитывая при этом географического нахождения рынков сбыта. Такую информацию не всегда можно получить из бухгалтерской отчетности.

У многих предприятий деятельность может носить многопрофильный характер. Они могут производить товары и оказывать услуги широкого ассортимента или осуществлять свою деятельность в разных регионах страны, которые имеют разные потенциал для роста объемов продаж, имеют отличный уровень рентабельности и уровень коммерческих рисков. [1, с. 48-56].

Иногда пользователю финансовой отчетности бывает сложно дать адекватную оценку деятельности, основываясь лишь на данных финансовой консолидированной отчетности. Поэтому им необходима разрозненная информация о продаже и производстве разных видов товаров, а также о деятельности компании, проводимой в различных регионах страны.

Такая информация содержится в сегментной отчетности. Она дает возможность сопоставить представленные данные компании с показателями других предприятий, повысить степень удовлетворенности в информации о рисках и выгодах, которые связаны с хозяйственной деятельностью и территориальным положением компании.

В связи с тем, что сегмент – это часть чего-либо, выделение различных сегментов сводится к условному разделению всей хозяйственно-экономической деятельности организации на части (сегменты) [2, с. 264]. Из этого следует, что сегмент – представляет собой часть деятельности предприятия, которое существует  в заранее определенных экономических условиях, сводная информация о котором подлежит раскрытию, т. е. предъявлению установленного законодательством перечня показателей в бухгалтерской отчетности. Этими частями (сегментами) являются сведения о продаже и производстве товаров, услуг, работ и данные свидетельствующие о продажах товаров одного вида в разных регионах страны и т.д.

Информация, которая содержится в сегментной отчетности, представляет собой основу для проведения финансового анализа, имея существенное значение, необходимое для принятия управленческих решений[3, с. 425].Раскрытие сведений сегментной отчетности, ставит своей целью удовлетворение в большей степени интересов внешних пользователей (партнеров по бизнесу, инвесторов, контролирующих органов и др.). Внешние пользователи на основе представленных данных смогут более точно проанализировать деятельность организации за несколько лет и сравнить результаты показателей производства одинаковых видов продукции  у разных предприятий. А менеджмент организации получает возможность сравнить результаты деятельности организации с результатами деятельности конкурентов.

Составление сегментной отчетности регулируются ПБУ 12/2010 “Информация по сегментам” (от 08.11.2010 года №143) и МСФО (IFRS) 8 «Операционные сегменты» В данных нормативных документах содержатся лишь общие принципы формирования сегментарной информации. Также там содержатся правила оформления и представления в бух. отчетности информации о сегментах, отражающей отраслевую специфику деятельности предприятия. Обязательство представление информации по сегментам наложено на публичные организаций, являющиеся эмитентами ценных бумаг, размещающихся публично, остальные субъекты хозяйствования могут вести сегментную отчетность по своему желанию.

Предприятия самостоятельно производит установление перечня сегментов, руководствуясь своей организационной и управленческой структуры [4, с. 220].

Наиболее часто выделяют 2 вида сегментов:

-     операционный сегмент – представляет собой ту часть деятельности предприятия направленную на производство определенного товара (работ, услуг) или однородных товарных групп (работ, услуг), которые подвергаются рискам и приносят прибыль организации, при этом они отличны от рисков и прибылей по другим разновидностям товаров (работ, услуг) или другим однородным группам. Для объединения товаров в одну группу, необходимо их сходство по: процессу их производства; методам продажи; назначению товаров; потребителям и т.п.

-          географический (территориальный) сегмент – часть деятельности предприятия по производству товаров (услуг) в определенном регионе страны, которые подвергаются рискам и приносят прибыль организации, при этом они отличны от рисков и прибылей получаемых на других территориях.

Так же при выделении сегментов во внимание нужно принимать систему показателей внутренней отчетности предприятия, являющихся основой принятия решений менеджментом. По большей части, именно управленческая и организационная структура предприятия, а также система показателей внутренней отчетности отображают ключевые источники рисков и формирования прибылей. В то же время важно учитывать общие экономические, кредитные, политические, валютные, ценовые риски, которым деятельность предприятия может быть также подвержена. При этом оценивание рисков не подразумевает точное количественное измерение.

Принципы раскрытие информации по сегментам

 Не каждый операционный и территориальный сегмент отражается в бухгалтерской отчетности. К отчетными сегментами относят те сегменты, информация по которым указывается в годовой бухгалтерской отчетности. Отчетный сегмент, как правило, имеет значительную величину выручки от продажи товара (услуги) внешним покупателям.

Процесс аккумулирования сегментной информации складывается из двух основных этапов. Первый – это выделение сегментов удовлетворяющих критериям установленным ПБУ 12/2010. Второй – это выделение сегментов, информация по которым раскрывается организацией исходя из ее управленческой и организационной структуры [5].

Отчетным следует, считать сегмент, основная величина выручки которого была получена от продажи услуг (товаров, работ) внешним покупателям. При этом должно выполняться, по крайней мере, одно из следующих условий:

1. Выручка от продаж услуг (товаров, работ) сегмента, должна составлять не менее 10 процентов суммарной выручки всех сегментов;

2. Величина абсолютной прибыли или убытка организации от хозяйственно-экономической деятельности сегмента должна составлять не менее 10 процентов, от: суммарной прибыли всех сегментов организации, которые не были в убытке, либо суммарного убытка всех сегментов организации, которые были в убытке.

3. Активы сегмента должны составлять не менее 10 процентов от суммы всех активов предприятия.

В бухгалтерской отчетности организации, выручка, приходящаяся на отчетные сегменты, должна составлять, минимум, 75 процентов от суммы всей выручки предприятия. Если этого не происходит, то следует выявить дополнительные отчетные сегменты в структуре организации, учитывая при этом интересы внешних пользователей отчетности.

Если у организации есть несколько операционных сегментов со схожими экономическими характеристиками, их можно объединить в один отчётный сегмент. Это можно сделать при условии, если они схожи по большинству параметров.

Но, несмотря на самостоятельность организации при принятии решения о количестве раскрываемых отчётных сегментов, необходимо учитывать два условия: количество сегментов должно быть таковым, чтобы на них пришлось как минимум 75 процентов от выручки предприятия; максимальное количество сегментов не должно превышать десяти, поскольку раскрытие большего количества может быть неразумно.

Обязательному отображению подлежит информация о выручке (доходах) сегмента, финансовом результате сегмента, расходах сегмента, активах и пассивах сегмента.

Информации о выручке отчетного сегмента составляется основываясь на доходах от внешних покупателей предприятий и от операций производимых с другими сегментами. К доходами не относятся дивиденды, проценты и доходы от финансовых вложений, за исключением, если они являются предметом деятельности отчетного сегмента;

К расходам отчетного сегмента следует отнести расходы на производство определенных видов товаров и расходы на производство товаров в конкретном регионе страны и часть общих расходов предприятия, пришедшихся на сегмент. К расходам сегмента не относят расходы связанные с продажей финансовых вложений, процентные доходы, налог на прибыль и прочие расходы, относящиеся к предприятию в целом.

Финансовый результат сегмента – это разница между доходами сегмента и расходами сегмента.

Активы отчетного сегмента – представляют собой активы, которые используют для производства определенных работ (товаров, услуг) или для производства работ (товаров, услуг) в определенном территориальном регионе.

Обязательства, возникшие во время производства и продаже работ (товаров, услуг) в определенном территориальном регионе, являются обязательствами отчетного сегмента [6].

Сводная информация о выручке, активах и обязательствах, финансовом результате сегментов может быть отличной от данных в отчетности предприятия. Основные различия заключаются в тех операциях, которые не могут быть отнесены к одному сегменту, и относятся к нескольким с помощью обоснованного распределения.

 Политика учета информации по сегментам

 Информация относящаяся к отчетному сегменту формируется на основании положений учетной политики организации. В процессе выделении информации по отчетным сегментам к сведению следует принимать общие экономические, кредитные, валютные, ценовые, кредитные риски, которым подвергается деятельность данного предприятия, и которые не предполагают точного количественного выражения [7, с. 649].

В российских стандартах бухгалтерской отчетности, информация касающаяся сегментов, освещена не так развернуто, как в международных. Но при этом, применение приемов учетной политики организации в отношении сегментной отчетности, может оказывать существенное воздействие на принятие финансовых решений, пользователей отчетности. На основе этого следует произвести анализ международных стандартов, которые связаны с сегментной отчетностью [8, с. 726].

Вследствие того, что основная цель предоставления информации по сегментам сводится к помощи пользователям финансовой отчетности в понимании деятельности организации и принятия наиболее обдуманных решений о предприятии в целом, международные стандарты отчетности требует применения выбранной учетной политики предприятия, которая касается информации по сегментам.

Раскрытие дополнительной информации по отчетным сегментам, которая отличается от информации, которая подготавливается на основе общепринятой учетной политике, может осуществляться при наличии следующих условий:

а) если предоставленная информация  генеральному директору и внутренним пользователям необходима для принятия решений, связанных с распределением ресурсов предприятия по сегментам и с оценкой финансовых результатов каждого сегмента;

б) если размер дополнительной информации отчетливо описан и раскрыт.

Таким образом, информация о сегментах, составленная по международным стандартам финансовой отчетности,  содержит  подробные пояснения, которые наилучшим образом представляют цифровую информацию. Вследствие этого любую информацию, которая может положительно отразиться на принятии экономических решений  внешними пользователями, желательно раскрывать в примечаниях к финансовой отчетности.

Бухгалтерская (финансовая) отчетность представляя собой систему показателей, характеризующих имущественное и финансовое положение предприятия на определенную дату и финансовые результаты его деятельности за определенный период, методологически и организационно является неотъемлемым элементом всей системы бухгалтерского учета. Она выступает завершающим этапом учетного процесса, что обусловливает органическое единство формирующихся в ней показателей с первичной документацией и учетными регистрами.

В законодательстве Российской Федерации о бухгалтерском учете под бухгалтерской отчетностью понимается единая система данных об имущественном и финансовом положении организации и о результатах ее хозяйственной деятельности, составляемых на базе данных бухгалтерского учета по установленным формам [1]

Составление бухгалтерской и финансовой отчетности бюджетных организаций составляется путем нарастающего итога от начала года, точность записи сумм – второй десятичный знак от запятой.

Рассмотрим особенности ведения бухгалтерской и финансовой отчетности на примере Федеральной службы судебных приставов (ФССП России) -  Федеральная служба судебных приставов (ФССП России) является федеральным органом исполнительной власти, осуществляющим функции по обеспечению установленного порядка деятельности судов, исполнению судебных актов, актов других органов и должностных лиц, а также правоприменительные функции и функции по контролю и надзору в установленной сфере деятельности [2 ]

Бухгалтерский учет и отчетность в организации УФССП осуществляется финансово- экономическим отделом в бухгалтерии организации, в строгом соответствии с действующим на данный момент времени законодательством.

В любом территориальном органе УФССП имеется Финансово-экономический отдел- этот отдел непосредственно занимается:

1. обеспечением учета исполнения и контроля за ходом исполнения смет доходов и расходов организации, состоянием расчетов с юридическими и физическими лицами, сохранностью денежных средств и материальных ценностей;

2. подготовкой месячной, полугодовой квартальной и годовой бухгалтерской отчетности.

3. решением вопросов финансово-экономического обеспечения деятельности Управления.

5. составлением проектов смет расходов и доходов на содержание целевого расходования денежных средств утвержденной приказом ФССП России

Как и любая организация, Федеральная служба судебных приставов составляет и представляет месячную, квартальную годовую бюджетную и иную отчетность в порядке и в сроки, установленные соответствующими нормативными правовыми актами Министерства финансов Российской Федерации и иных федеральных органов исполнительной власти.

Центральный аппарат УФССП России, представляют отчетность как получатели средств федерального бюджета в ФССП России в порядке и в сроки, устанавливаемые приказом ФССП России.

Федеральная служба судебных приставов является одним из главных распорядителем средств федерального бюджета и осуществляет консолидацию бюджетной и иной отчетности и представляет ее в Министерство финансов Российской Федерации, Федеральное казначейство и Счетную палату Российской Федерации.

В состав документов, составляющих отчетность бюджетной организаций, включено не менее 15 наименований.  Помимо составления баланса, государственная организация предоставляет отчет: за финансовые результаты, движение денежных средств, кассовое поступление и выбытие средств, исполнение бюджета, а также смет расходов и доходов, кассовое поступление и выбытие и т. д.

Имеются новые формы отчетности в УФССП позволяют обеспечить отслеживание правильности распределения средств бюджета, а также результативности, с которой они используются в каждом бюджетном году и совокупно в ходе действий определенных государственных программ. Система этой отчетности содействует некому контролю над активами и обязательствами средств в УФССП.

Следует подчеркнуть, что, структурно отчетность бюджетных организаций представлена рядом таблиц, составленных согласно данным бухучета, отражающих хозяйственную деятельность данного учреждения и ее результаты.

Состав бухгалтерской (финансовой) отчетности организаций государственного сектора устанавливается в соответствии с бюджетным законодательством Российской Федерации[1]

Порядок составления бухгалтерской (финансовой) отчетности организации государственного сектора, возникшей в результате реорганизации, устанавливается уполномоченным федеральным органом. [1]

Хочется подвести итог, выделив тот факт, что ведение бухгалтерской финансовой отчетности имеет свои специфические черты в ряде различных организаций, в рассмотренной нами на примере организации УФССП, которая является бюджетной организацией в которой имеются свои иные формы отчетности, документы не менее 15 наименований. Таким образом в целом, бухгалтерская финансовая отчетность, играет важную роль в представлении объективной информации о деятельности бюджетной организации.

Институт экономики и управления (структурное подразделение) ФГАОУ ВО «Крымский федеральный университет имени В.И. Вернадского»

В быстроразвивающимся мире, высоких технологий и корпораций, возникает необходимость в специальных инструментах для качественного управления компанией. Ведь в сильном бизнесе заинтересовано не только государство и собственники компании, но и рядовые граждане, которые выступают в роли  инвесторов. Одним из таких инструментов является финансовая отчетность, которая в век «глобализации» является неотъемлемой частью большинства компаний. Однако финансовая отчетность может не только давать руководству представление о существующем положении дел, хотя как раз её для этого составляют, но ещё и помочь компании привлечь средства инвесторов, которые в дальнейшем будут использованы на развитие компании. Именно поэтому основной целью составления и представления финансовой отчетности является отражение информации для всех заинтересованных пользователей, которая способствует принятию верных экономических решений. Как известно, качество информации зависит от её достоверности, чем она правдивее, тем более верные экономические решения будут принимать внутренние и внешние пользователи. Одной из глобальных проблем финансовой отчетности является искажение показателей отчетности, которые вводят пользователей в заблуждение. Фальсификация отчетности наблюдается не только в постсоветских странах, которые находятся на этапе становления квалифицированного сообщества бухгалтеров, но и в странах с развитой рыночной экономикой, где обычаи в области учета насчитывают более двух веков.

В отчетности, инвесторов и кредиторов интересуют три показателя, а именно, размер выручки, чистая прибыль и совокупные активы компании. Именно поэтому, большинство компаний пытаются исказить данный вид информации в отчетности. Анализ работ [1,2,3] позволил выделить искажения в сведениях о размере выручки и прибыли, в валюте баланса при составлении отчетности.

Искажения в сведениях о размере выручки и прибыли достигаются следующими способами:

1)                Досрочное признание выручки

Общепризнанно, что выручка и расходы, связанные с её получение должны признаваться в том отчетном периоде, в котором они осуществлены. В конце отчетного периода компании осознанно идут на признание выручки в одном месяце, а расходы – в другом. Данная операция позволяет увеличить объем прибыли. На данном способе фальсификации была уличена именитая компания по производству программного обеспечения Applix Incorporated.

2)                Капитализация расходов

Компании прибегают к данному способу мошенничества в случае, расходов которые увязаны с получение выручки (недостоверное списание процентов на внеоборотные активы), что приводит к завышению прибыли. Приведенный способ использовали такие гиганты IT-индустрии, как WorldCom и Xerox.

3)                Расчеты через подставные фирмы

Осуществлений операций купли-продажи с фиктивной фирмой, при этом без участия реальных товаров. Движение реальных денежных средств подтверждалось поддельными документами о перемещении, в результате чего данные операции приводили к увеличению выручки и отображению её в подходящий момент. Похожая схема использовалась компанией AOL Time Warner и Boston Scientific Corporation.

Очевидной тенденцией являются разрывы во времени, которые приводят к отличию балансовой стоимости активов от рыночной цены. Многие компании используют несоответствие периодов в своих интересах, что приводит к вуалированию информации.

Что касается искажения валюты баланса при составлении отчетности, наиболее распространенными статьями для искажения являются:

1)                Дебиторская задолженность

Данный вид может вытекать из расчетов через подставные фирмы, то есть  не происходит реальное перемещение денежных средств и товаров. Нередко долги относят в конце отчетного периода для увеличения показателей валюты баланса.

2)                Внеоборотные активы

Довольно распространенным способом является постановка на учет формальных активов, как результат увеличение  собственного капитала и валюты баланса.

Компании пытаются исказить отчетность, только если остро нуждаются в денежных средствах, для высококвалифицированного специалиста ничего не стоит проверить правильность отражения дебиторской задолженности или принадлежности основного средства компании. В свою очередь, информация из отчетности уже может быть использована пользователем, который был введен в заблуждение, что приведет к неверной оценке ситуации и принятию соответствующих решений. Однако есть ряд средств для выявления такого рода искажений:

1)                Проведение независимого аудита

При аудите финансовой отчетности, проводимой в отечественной компании, аудитор руководствуется Международный стандарт аудита 240 “Обязанности аудитора в отношении недобросовестных действий при проведении аудита финансовой отчетности”, в которых определяются действия аудитора при обнаружении существенных искажений финансовой отчетности. При данных проверках значительно увеличивается возможность обнаружить признаки мошенничества.

2)                Внутренний аудит

При включении в структуру организации службу внутреннего аудита, нередко помогает предотвратить злоумышленные действия заинтересованных лиц. Тем не менее, данного вида службы должны подчиняться совету директоров или собственника компании, дабы руководящее звено компании не могло повлиять на их независимость при выявлении фактов мошенничества.

3)                Информаторы

При «подкупе» определенных лиц в компании можно обнаружить до половины всех мошенничеств совершающихся в компании. Однако, данный метод вызывает неоднозначное мнение среди работников компании.

Отличить мошенничество от бухгалтерской ошибки довольно проблематично, однако, первое отличает умышленность действия. В российских компаниях наиболее часто встречающимися искажениями являются:

• отражение ложной дебиторской задолженности подтвержденной фиктивными документами;
• пристрастное определение резерва по сомнительным долгам с целью управления дебиторской задолженностью;
• отображение в отчетности активов без правоустанавливающих прав компании на них.

Поэтому российским организациям следует уделять внимание обоснованности формирования резервов, правильность проведения операций по счетам бухгалтерского учета и начисления дополнительных расходов. Именно поэтому ведущие аудиторские компании – KPMG, PricewaterhouseCoopers, Ernst & Young и Deloitee высказываются за принятие абсолютно новой парадигмы составления и представления отчетности. В частности, делается упор на представлении отчетности в настоящем времени посредством телекоммуникационных средств связи. Это позволит избежать наиболее частых способов фальсификации данных, что позволит пользователям не только извлекать достоверную информацию, но и получать её гораздо быстрее. В итоге, это приведет к совершенно новому «скачку» в области финансовой отчетности позволяющему обеспечить доступ пользователей к качественно новой информации.

Анализ финансового состояния предприятия является основополагающим аспектом эффективного финансового менеджмента и стратегического планирования в условиях динамично меняющейся экономики. Финансовый анализ позволяет не только оценить текущее финансовое положение компании, но и выявить ключевые тенденции, риски и возможности для дальнейшего роста. В условиях конкуренции и экономической нестабильности для организаций становится жизненно важным умение оперативно и точно анализировать свои финансовые результаты и состояние.

Финансовый анализ включает в себя изучение финансовых результатов и состояния организации, учитывая интересы различных заинтересованных сторон, таких как акционеры, кредиторы, партнеры и государственные органы. Учитывая, что финансовые показатели находятся в динамическом взаимодействии, использование диалектического подхода позволяет глубже понять причины изменений и выявить взаимосвязи между показателями.

Существуют важнейшие методы финансового анализа, они включают горизонтальный и вертикальный анализ, трендовый анализ, анализ коэффициентов, сравнительный анализ и факторный анализ и т.д. Каждый из этих методов имеет свои уникальные особенности и предоставляет аналитическую информацию, необходимую для принятия обоснованных управленческих решений. Использование разнообразных источников информации, как внутренних, так и внешних, также играет ключевую роль в обеспечении достоверности и объективности анализа.

Таким образом, данная статья направлена на глубокое исследование финансового анализа, его инструментов. Вышесказанное показало актуальность статьи.

Цель исследования – проанализировать сущность анализа финансового состояния.

В соответствии с поставленной целью предстоит решить ряд задач:

- рассмотреть понятие, значение, источники и этапы проведения финансового анализа;

- определить основные методы анализа финансового состояния;

- изучить направления улучшения финансового состояния предприятия.

Финансовый анализ — это экономический анализ, связанный с оценкой финансовых результатов и состояния организации. [6] Его предметом являются финансовые результаты и состояние предприятия, что интересно не только работникам и собственникам, но также партнерам, поставщикам, инвесторам и государству. Роль финансового анализа в деятельности коммерческих предприятий значительна и не вызывает сомнений, поскольку он является ключевым элементом финансового менеджмента. [1] Этот анализ включает использование капитала, выполнение обязательств и оценку платежеспособности и кредитоспособности.

Финансовый анализ выполняет следующие функции:

‒ отслеживание изменений в показателях финансового состояния;

‒ определение факторов, влияющих на финансовое положение;

‒ оценка количественных и качественных изменений показателей;

‒ выявление тенденций и прогнозирование финансового состояния компании.

Финансовый анализ основывается на различных источниках информации, которые делятся на внутренние и внешние. Качество и достоверность информации напрямую влияют на объективность выводов анализа. [5]

Рисунок 1. Источники финансового анализа.

Внутренние источники информации — это документы и данные, формируемые внутри предприятия, включая:

1. Бухгалтерская (финансовая) отчетность — главный источник для анализа финансового состояния, состоит из:

- Бухгалтерский баланс (форма №1), отражающий имущественное и финансовое положение на определённую дату;

- Отчет о финансовых результатах (форма №2), содержащий данные о доходах и расходах за отчетный период;

- Отчет о движении денежных средств (форма №4), показывающий поступления и выбытия по текущей, инвестиционной и финансовой деятельности;

- Отчет об изменениях капитала (форма №3), раскрывающий движение собственного капитала;

- Приложения и пояснительная записка, предоставляющие дополнительные данные о методах оценки и специфике деятельности.

2. Внутренние управленческие отчеты — формируемые по внутренним стандартам, включают:

- Детализацию затрат по центрам ответственности;

- Отчеты о выполнении бюджетов;

- Аналитику продаж и производственных показателей;

- Прогнозы и бизнес-планы;

- Отчеты о дебиторской и кредиторской задолженности.

Внешние источники информации формируются за пределами предприятия для сравнительного анализа и оценки внешней среды и включают:

1. Публикации в открытом доступе:

- Официальные сайты государственных органов (ФНС, Росстат, Банк России) с макроэкономическими данными;

- Информационные системы с отчетностью организаций и финансовой аналитикой;

- Аналитические отчеты консалтинговых компаний и профессиональные издания.

2. Рыночная и отраслевая информация:

- Отраслевые статистики для сравнения показателей;

- Рыночные отчеты о конкурентной среде и ценах.

3. Кредитные и банковские источники:

- Кредитные досье и отчеты о кредитной истории.

Финансовый анализ имеет субъективный характер, при этом выделяют общие принципы и последовательность, состоящую из четырёх этапов:

I. Предварительный финансовый анализ;

II. Углубленный анализ;

III. Обобщение результатов и разработка рекомендаций;

IV. Прогнозирование финансовых результатов.

Цель предварительного анализа — наглядная и быстрая оценка финансового состояния, которая включает подготовительный этап, обзор отчетности и расчет основных аналитических показателей.

Анализ финансовой отчетности компаний осуществляется с использованием методологических подходов, которые представляют собой систематизированный набор инструментов для изучения финансовой информации. Диалектический подход является одним из основных методов финансового анализа, который включает:

- Анализ динамики финансовых потоков с акцентом на постоянные сравнения;

- Изучение системы финансовых показателей для всесторонней оценки финансово-хозяйственной деятельности;

- Анализ взаимосвязей и причинно-следственных связей между показателями;

- Количественную оценку влияния факторов на итоговые показатели.

Ключевыми категориями в методе финансового анализа являются показатели, факторы и резервы. Метод подчиняется принципам единства анализа и синтеза, взаимосвязи экономических явлений, переходу от простого к сложному.

Рассмотрим методы финансового анализа, используемые в бизнес-практике:

1. Горизонтальный анализ — анализ динамики отдельных статей финансовой отчетности, помогающий выявить проблемы в деятельности компании. Он применяется к существенным показателям и сравнивает их во времени, отслеживая изменения. Результаты могут зависеть от внешних факторов, таких как инфляция. [3]

2. Вертикальный (структурный) анализ — анализ структуры определенных статей финансовой отчетности, который предполагает расчет долей каждой позиции в процентах от общего значения. Он проводится отдельно для активов и пассивов и визуализируется с помощью накопительных столбчатых диаграмм, что позволяет оценить структуру баланса. Отдельные статьи, представленные в примечаниях, также могут быть проанализированы.

Вертикальный анализ фокусируется на соотношении между разделами и статьями баланса, выявляя изменения в удельных весах статей для прогнозирования будущих структурных изменений. Он часто сочетается с горизонтальным анализом, что позволяет создать аналитические таблицы, рассматривающие и динамику, и структуру баланса.

3. Трендовый анализ — основывается на сравнении каждой позиции финансовой отчетности с предшествующими периодами. Этот метод использует временные ряды и цепной подход, чтобы выявить основные тенденции в динамике финансовых показателей, очищенных от случайных колебаний. Определение тренда помогает в проведении прогнозного анализа.

Для финансового анализа основных средств организации используются следующие показатели:

- коэффициент автономии;

- коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами;

- коэффициент покрытия инвестиций;

- коэффициент текущей ликвидности;

- коэффициент быстрой ликвидности.

Коэффициент автономии рассчитывается, используя формулу 1:

                                      К_авт=Собственный капитал/Активы                                        (1)

Измеряет долю собственных средств в общей структуре капитала компании. Высокий коэффициент автономии указывает на финансовую независимость и меньшую зависимость от заемных средств.

Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами рассчитывается по формуле 2:

К_обес=(Собственный капитал-внеоборотные активы)/

                                                   Оборотные активы                                                       (2)

Показывает, насколько собственные оборотные средства компании покрывают её текущие обязательства.

Коэффициент покрытия инвестиций рассчитывается по формуле 3:

К_пок=(Собственный капитал + долгосрочные обязательства)/ активы          (3)

Отражает соотношение между собственными средствами и общими инвестициями в активы. Положительное значение говорит о финансовой устойчивости предприятия и способности покрывать свои инвестиции.

Коэффициент текущей ликвидности рассчитывается по формуле 4:

К_теклик=Оборотные активы/Краткосрочные обязательства                             (4)

Оценивает способность компании погашать свои краткосрочные обязательства за счет оборотных активов.

Коэффициент быстрой ликвидности рассчитывается по формуле 5:

К_быслик= (Оборот активы-Запасы)/Краткосрочные обязательства                    (5)

Более строгий вариант текущей ликвидности, не учитывающий запасы. Он показывает способность компании оплачивать краткосрочные обязательства эффективно и быстро. [4]

Улучшение финансового состояния предприятия является ключевым аспектом его стабильного функционирования и роста. Эффективное финансовое планирование и управление ресурсами обеспечивают минимизацию рисков и конкурентоспособность на рынке. Рассмотрим основные направления анализа и шаги по улучшению финансового состояния предприятия.

1. Оптимизация затрат — процесс снижения издержек без потери качества. Основные шаги включают:

- Аудит расходов: анализ структуры расходов для выявления наиболее затратных статей и возможности их сокращения;

- Снижение излишних затрат: ревизия контрактов с поставщиками для пересмотра условий и цен, а также оценка целесообразности аутсорсинга;

- Управление запасами: оптимизация ведения запасов через выбор методов учета, чтобы сбалансировать затраты и удовлетворение потребностей клиентов.

2. Увеличение доходов — стратегический подход для роста выручки, включающий:

- Разработку новых продуктов: исследование потребностей целевой аудитории и внедрение новых товаров/услуг для привлечения клиентов;

- Увеличение клиентской базы: анализ рынков для выхода на новые сегменты, включая географическую экспансию;

- Оптимизацию ценовой политики: пересмотр ценовых стратегий для улучшения рентабельности через динамическое ценообразование и акции для стимулирования спроса.

3. Управление дебиторской задолженностью — критически важно для ликвидности компании:

- Оптимизация условий кредитования: внедрение системы оценки кредитоспособности клиентов для сокращения сроков задолженности;

- Системы контроля: разработка мониторинга дебиторской задолженности с регулярными отчетами и напоминаниями должникам для уменьшения просроченных платежей.

4. Улучшение продуктивности и эффективности — автоматизация рабочих процессов способствует снижению затрат:

- Автоматизация бизнес-процессов: использование современных технологий для автоматизации учета и управления;

- Обучение и развитие персонала: инвестирование в программы повышения квалификации и мотивации работников.

5. Стратегическое планирование и анализ — разработка стратегического плана на основе текущего финансового состояния:

- Финансовый анализ: регулярная оценка ключевых показателей для анализа денежного потока, рентабельности и ликвидности;

- Прогнозирование и планирование: создание финансовых прогнозов с учетом различных сценариев для подготовки к рискам.

6. Инвестиции и финансирование — важный аспект роста и развития компании:

- Привлечение внешнего финансирования: изучение возможностей для кредитов и инвестиций, оптимизация структуры капитала для снижения рисков;

- Инвестирование в новые технологии: инновации и модернизация производственных процессов для повышения конкурентоспособности.

7. Работа с внешними и внутренними рисками — системная работа по минимизации потенциальных угроз:

- Идентификация и оценка рисков: анализ различных типов рисков (финансовых, операционных, рыночных) и создание системы управления рисками на уровне компании;

- Страхование бизнеса: использование страховых продуктов для защиты от финансовых потерь в случае неблагоприятных обстоятельств.

Подытожив вышесказанное можно сказать, что финансовый анализ является ключевым элементом эффективного финансового менеджмента и стратегического планирования, необходимым для оценки состояния и динамики финансовых результатов предприятий в условиях современной экономики. Он позволяет не только оценить текущее финансовое положение организации, но и выявить тенденции, риски и возможности для роста.

Анализ включает в себя использование методов, таких как горизонтальный, вертикальный и трендовый анализ и др., а также оценку коэффициентов, что помогает понять структуру капитала и финансовую устойчивость предприятия. Важными этапами анализа являются предварительный и углубленный анализ, обеспечивающие обоснованные выводы и рекомендации для дальнейших действий.

Основные направления улучшения финансового состояния включают оптимизацию затрат, увеличение доходов, управление дебиторской задолженностью и стратегическое планирование. Системный подход к финансовому анализу сочетает диагностику текущего состояния и прогнозирование, что необходимо для принятия обоснованных стратегических решений.